原標題： 寧波銀行合規風險頻發，監管信任危機加劇

2024年，寧波銀行交出了一份看似靚麗的年報：總資產首次突破3萬億元，營收與凈利潤雙增長，分別達到666.32億元和271.27億元，同比增長8.20%和6.23%。但在這層“優等生”光環之下，隱藏著凈利增速下滑、合規頻遭重罰、高管薪酬與投資回報失衡等一系列深層問題，已悄然動搖其市場信心與投資者基礎。

凈利潤增長“失速”，零售業務由亮點變雷區

寧波銀行近年來凈利潤增速一路滑坡，從2021年的29.87%逐年下行至2024年的6.23%，已跌入個位數區間。凈資產收益率亦連續四年下滑，反映出盈利能力持續承壓。尤其令人擔憂的是，其一度引以為傲的個人零售貸款業務，在2024年出現斷崖式下跌。

年報顯示，2024年寧波銀行個人貸款業務利潤總額僅為33.74億元，同比大降30%，創近十年最大跌幅。不良率升至1.68%，其中消費貸不良占比超過一半，明顯高于行業平均水平。為了清理風險資產，2024年10月，寧波銀行掛牌出售5.74億元個人不良資產，起拍價僅為2038萬元，不到賬面價值的一成。

零售業務原本是寧波銀行增長引擎，卻逐漸演變為高風險負擔，對利潤貢獻持續削弱，使其零售轉型戰略遭遇挑戰。

合規風險頻發，監管信任危機加劇

2024年，寧波銀行合規問題集中爆發，全年累計收到6張罰單，罰款金額超過500萬元。11月更因“異地非持牌機構整改不到位、信貸管理漏洞、客戶識別機制失靈”被寧波監管局重罰，連帶兩名中層管理者被警告。

回溯2021年至2024年，寧波銀行因信貸違規、數據報送失實、反洗錢機制失效等問題屢次被罰，甚至高管人員被點名追責，反映出內控管理與風險防范機制失效。

更值得警惕的是，用戶端的不滿也在積聚。截至2024年12月2日，黑貓投訴平臺關于寧波銀行的投訴達1238條，涉及“無故開通分期”、“暴力催收”、“虛假宣傳”等問題，反映出寧波銀行在服務和風控層面“雙失守”。

高管高薪“刺痛”市場，分紅吝嗇引發質疑

在盈利增速放緩與投資者回報縮水的背景下，寧波銀行高管的薪酬待遇格外顯眼。2024年，董事長陸華裕年薪275萬元、持股市值3341萬元，合計3616萬元；監事長羅孟波薪酬247.5萬元、持股市值3160萬元，兩者合計超過3400萬元。原監事長洪立峰持股市值達4287萬元。

三人合計近億元的財富坐擁，與寧波銀行2.98%的股息率形成鮮明對比——該股息率在42家A股上市銀行中排名倒數。盡管該行2024年派發59.43億元現金分紅創下新高，占凈利潤比例僅22.77%，遠低于行業平均。這種“高管富、股東窮”的利益失衡，引發市場對其內部治理公平性的強烈質疑。

此外，2024年寧波銀行員工總數減少2233人情況下，薪酬總額仍增長1.28%，人均薪酬達52.8萬元，繼續處于銀行業偏高水平，與下行的業績曲線背道而馳。

增長動能透支，“重擴張輕風控”風險隱現

盡管寧波銀行在資產、貸款、存款等規模指標上仍維持領先，但過度依賴利息凈收入增長，在凈息差收窄的周期下風險陡增。2024年凈息差為1.86%，已較2023年下滑，而非利息收入同比下降9.87%，顯示其增長動能結構性失衡。

同時，其撥備覆蓋率從2022年的504.9%降至2024年的389.25%，三年縮水超115個百分點，風控緩沖能力大幅下滑。這在“強監管、去風險”的大環境下，無疑給寧波銀行的信用穩健性蒙上一層陰影。

光環褪去，亟待治理反思

寧波銀行曾是城商行中的“優等生”，以高速擴張與精準零售著稱。然而，當前其所暴露出的增長乏力、合規失衡、激勵錯配、治理畸形等問題，正蠶食著其長期穩健發展的基礎。

在新“國九條”鼓勵提升分紅回報、提升公司治理的背景下，寧波銀行若不能重塑治理體系、優化股東回報機制、加強風險合規建設，勢必將在激烈的城商行洗牌中失去競爭先機。

寧波銀行，能否止住從“黑馬”向“困馬”滑落的軌跡？值得全市場持續關注。

來源丨經濟格局

撰文丨九裘小妹

編輯｜鄒貓小妹