財(cái)聯(lián)社4月19日訊（記者 趙昕睿）國(guó)信證券2024年年度報(bào)告于4月18日晚出爐，公司多項(xiàng)核心財(cái)務(wù)指標(biāo)增長(zhǎng)，并保持4年穩(wěn)定的現(xiàn)金分紅政策。從地方性單一經(jīng)紀(jì)牌照公司起步，國(guó)信證券如今已擁有內(nèi)地及香港市場(chǎng)證券業(yè)務(wù)全牌照。

報(bào)告期內(nèi)，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收201.67億元，凈利潤(rùn)為82.17億元，同期相比分別上漲16.46%、27.84%，已連續(xù)2年實(shí)現(xiàn)正增長(zhǎng)。除了營(yíng)收和凈利潤(rùn)雙增長(zhǎng)外，其他財(cái)務(wù)指標(biāo)也同步向好，助力公司發(fā)展質(zhì)效的提升。

截至2024年末，公司總資產(chǎn)及凈資產(chǎn)，分別較 2023 年末增長(zhǎng) 8.33%、7.45%，達(dá)到5015.06 億元、1186.92 億元。加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為 8.23%，較 2023 年上升 1.66%。近年來，公司凈資產(chǎn)、凈資本、營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)等主要指標(biāo)均排名行業(yè)前列。

分業(yè)務(wù)板塊來看，投資交易業(yè)務(wù)表現(xiàn)最為亮眼，實(shí)現(xiàn)收入90.02億元，同期相比增長(zhǎng)68.86%。資管業(yè)務(wù)、財(cái)富管理業(yè)務(wù)同期相比分別上漲60.55%、17.97%。而投行業(yè)務(wù)則是唯一出現(xiàn)下滑的板塊，同比下降 25.92%。

業(yè)務(wù)發(fā)展上，公司緊抓創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)。2024年，公司成為參與粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)和中國(guó)人民銀行互換便利操作的首批券商，同時(shí)入選上交所上市基金主做市商，獲批碳排放權(quán)交易業(yè)務(wù)資格。作為行業(yè)前八家創(chuàng)新試點(diǎn)證券公司之一，公司還首創(chuàng)“銀證通”“金天利”等業(yè)務(wù)模式。

值得關(guān)注的是，在當(dāng)前證券行業(yè)并購(gòu)潮的背景下，國(guó)信證券收購(gòu)萬和證券也迎來新進(jìn)展。最新動(dòng)態(tài)顯示，2025 年 4 月 10 日，“國(guó)信 + 萬和” 的收購(gòu)申請(qǐng)已獲深交所和證監(jiān)會(huì)雙雙受理，標(biāo)志著該收購(gòu)項(xiàng)目取得關(guān)鍵進(jìn)展。

投資交易為增幅最多業(yè)務(wù)板塊

報(bào)告期內(nèi)，公司投資與交易業(yè)務(wù)強(qiáng)化大類資產(chǎn)配置，實(shí)現(xiàn)投資和交易雙輪驅(qū)動(dòng)，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 90.02 億元，同比上升68.86%，是增幅最多的業(yè)務(wù)板塊。

具體來看，權(quán)益類投資業(yè)務(wù)把握市場(chǎng)結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)，在震蕩環(huán)境中獲取了較好收益。固收類投資業(yè)務(wù)在低利率環(huán)境下則多舉措擴(kuò)大收入來源，在穩(wěn)健增長(zhǎng)的基礎(chǔ)上保持了較好的業(yè)績(jī)彈性。

另類投資子公司國(guó)信資本報(bào)告期內(nèi)新增投資項(xiàng)目9個(gè)、投資總金額3.3億元，主要投向新一代信息技術(shù)、高端裝備制造等硬科技產(chǎn)業(yè)。響應(yīng)國(guó)家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃。

公司場(chǎng)外衍生品業(yè)務(wù)主要以防御為主，穩(wěn)步推進(jìn)場(chǎng)外期權(quán)、收益互換等業(yè)務(wù)發(fā)展。

資管業(yè)務(wù)同比上升65.42%，為優(yōu)勢(shì)業(yè)務(wù)

資管業(yè)務(wù)作為國(guó)信證券的優(yōu)勢(shì)業(yè)務(wù)，2024 年依舊表現(xiàn)良好，是增幅排名第二的業(yè)務(wù)板塊。報(bào)告期內(nèi)，資管業(yè)務(wù)凈值規(guī)模為1447.64億元，較上年下降6.64%，實(shí)現(xiàn)收入8.20億元，同比上升65.42%。在管理凈值規(guī)模小幅下降的情況下，仍實(shí)現(xiàn)收入的增長(zhǎng)。

過去一年，國(guó)信證券資管業(yè)務(wù)條線變動(dòng)頗多。一是資管子公司正式成立，為公司資管業(yè)務(wù)進(jìn)一步推進(jìn)專業(yè)化運(yùn)營(yíng)。二是創(chuàng)新策略持續(xù)落地。在做好固收、權(quán)益等傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)策略基礎(chǔ)上，根據(jù)市場(chǎng)情況和客戶需求發(fā)行了掛鉤黃金的固收+、掛鉤衍生品的指數(shù)增強(qiáng)等新策略，產(chǎn)品類型和盈利能力進(jìn)一步提升。三是市場(chǎng)管理更加精細(xì)。根據(jù)不同渠道特點(diǎn)進(jìn)行針對(duì)性拓展和維護(hù)，并抓住企業(yè)客戶理財(cái)模式轉(zhuǎn)型契機(jī)，企業(yè)客戶數(shù)量實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)。

2025年，國(guó)信證券將積極跟進(jìn)產(chǎn)品恢復(fù)發(fā)行和子公司成立事項(xiàng)，提前做好產(chǎn)品布局和各項(xiàng)準(zhǔn)備，為資管業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)再跨越做好鋪墊。

財(cái)富管理打造系列品牌

報(bào)告期內(nèi)，公司財(cái)富管理與機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 88.10 億元，同比上升 17.97%。該業(yè)務(wù)板塊人員規(guī)模為最大，擁有 7705 名業(yè)務(wù)人員。

“數(shù)字化”“機(jī)構(gòu)化”發(fā)展有效推動(dòng)公司客戶結(jié)構(gòu)量質(zhì)齊升，截至2024 年末，公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)客戶托管資產(chǎn)超過 2.4 萬億元，較上年增長(zhǎng) 11%，股基市場(chǎng)份額 2.75%，較上年增長(zhǎng)14%；融資融券余額超過700億元，較2023年末增長(zhǎng)超過20%。

國(guó)信證券積極踐行重點(diǎn)區(qū)域發(fā)展戰(zhàn)略，圍繞“粵港澳大灣區(qū)、長(zhǎng)三角、京津冀、川渝、魯豫”等國(guó)家重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)區(qū)域，推動(dòng)各業(yè)務(wù)條線協(xié)同聯(lián)動(dòng)。公司在全國(guó)117個(gè)城市和地區(qū)共設(shè)有230家證券營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，更全面的為當(dāng)?shù)鼐用褙?cái)富管理和企業(yè)投融資提供需求。

在服務(wù)能力建設(shè)上，公司打造約 3,700 人的投顧團(tuán)隊(duì)，并構(gòu)建“國(guó)信鑫投顧”“國(guó)信鑫智投”“國(guó)信鑫優(yōu)選”“國(guó)信鑫私享”“國(guó)信鑫享傳承”等財(cái)富管理系列品牌。圍繞機(jī)構(gòu)客戶痛點(diǎn)，打造“機(jī)構(gòu)通”產(chǎn)投研銷一體化綜合金融服務(wù)平臺(tái)，串聯(lián)財(cái)富管理、資產(chǎn)管理、投資銀行服務(wù)鏈條。

隨著 ETF 市場(chǎng)在數(shù)量和規(guī)模上的顯著增長(zhǎng)，國(guó)信證券權(quán)益類 ETF 保有規(guī)模增長(zhǎng)超過 50%，參與 ETF 的投資者結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)顯著的年輕化和線上化趨勢(shì)。

僅投行業(yè)務(wù)下滑，將加快轉(zhuǎn)型

報(bào)告期內(nèi)，公司投行業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 10.51 億元，同比下降 25.92%。為抓住資本市場(chǎng)全面深化改革歷史機(jī)遇，公司正加快推進(jìn)投行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型。

數(shù)據(jù)顯示，國(guó)信證券債券承銷業(yè)務(wù)同期相比上漲，但承銷保薦項(xiàng)目同期相比減少。報(bào)告期內(nèi)，公司累計(jì)完成主承銷項(xiàng)目 11.17 家，主承銷金額共計(jì)達(dá)到126.05億元；與2023年同期相比分別減少12.66家、134.4億元。并且，2023 - 2024 年，公司承銷保薦的再融資項(xiàng)目數(shù)量均多于 IPO 項(xiàng)目。

作為深圳市屬國(guó)資券商，國(guó)信證券顯著發(fā)揮本土券商優(yōu)勢(shì)。截至 2024 年底，公司累計(jì)服務(wù)大灣區(qū) IPO 企業(yè) 92 家、再融資及配套募資企業(yè) 64 家，融資規(guī)模約 1,256 億元；服務(wù) 100 家大灣區(qū)企業(yè)發(fā)行各類債券 617 只，發(fā)行規(guī)模超 6,800 億元；為大灣區(qū)超 620 萬客戶提供財(cái)富管理服務(wù)。

科技賦能，構(gòu)建多項(xiàng)業(yè)務(wù)場(chǎng)景

2024 年，公司強(qiáng)化金融科技建設(shè)和賦能，推進(jìn)“數(shù)字化場(chǎng)景制”，以價(jià)值驅(qū)動(dòng)“智慧國(guó)信”“數(shù)字國(guó)信”建設(shè)。

在財(cái)富管理領(lǐng)域，深化以金太陽 APP 為核心的數(shù)字化財(cái)富管理體系建設(shè)；機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)領(lǐng)域，圍繞“GTrade+”優(yōu)化機(jī)構(gòu)客戶全生命周期一站式服務(wù)；價(jià)值投資領(lǐng)域，AI 賦能形成“衍生品 + 做市 + 投資”的數(shù)字化體系；研究服務(wù)領(lǐng)域，則持續(xù)優(yōu)化研究管理、研究服務(wù)、智能研究的智慧投研體系。

展望 2025 年，國(guó)信證券明確了 “五個(gè)強(qiáng)化” 的發(fā)展方針，秉持 “金融報(bào)國(guó)、客戶優(yōu)先、創(chuàng)新發(fā)展、科技引領(lǐng)、合規(guī)為本” 的戰(zhàn)略理念。當(dāng)前，“人工智能 +” 浪潮正盛，作為服務(wù)大灣區(qū)的 “排頭兵”，國(guó)信證券緊密結(jié)合深圳市在深化改革擴(kuò)大開放、科技創(chuàng)新等多領(lǐng)域的體制機(jī)制創(chuàng)新舉措，將在年度規(guī)劃中持續(xù)加強(qiáng)科技布局。具體而言，將加快 AI 算力基建布局，構(gòu)建多元算法模型體系與企業(yè)級(jí)知識(shí)庫(kù)，進(jìn)一步深化智慧金融場(chǎng)景應(yīng)用。