2025年4月4日，技源集團股份有限公司（下稱“技源集團”）遞交招股書（注冊稿），進入提交注冊階段。據(jù)貝多財經了解，技源集團于2023年1月預披露招股書，準備在上海證券交易所主板上市。

全面注冊制實施后，技源集團于2023年3月平移遞交招股書，并于2025年4月3日經上市委會議審議通過。本次報考上市，技源集團計劃募資6.03億元，將用于營養(yǎng)健康原料生產基地建設項目等。

根據(jù)公告，上市委會議現(xiàn)場問詢的主要問題包括：結合主要產品市場空間、銷售地區(qū)相關貿易法規(guī)、關稅政策、匯率波動等，說明公司經營環(huán)境是否已經或將要發(fā)生重大變化，是否對持續(xù)經營造成重大不利影響，是否存在業(yè)績大幅下滑風險，相關風險是否充分揭示。

同時，要求技源集團結合與雅培集團的合作歷史、合作模式、合同條款、續(xù)約安排、議價能力，以及HMB產品交易金額的變動情況等，說明公司對雅培集團是否存在重大依賴，雙方交易定價是否公允，雙方合作是否具有穩(wěn)定性和可持續(xù)性。

值得一提的是，上海證券交易所在第一輪問詢函中關注了技源集團的轉貸和票據(jù)拆借行為。對此，上海證券交易所要求該公司說明轉貸與票據(jù)拆借行為是否有真實業(yè)務與交易支持等。

技源集團方面表示，2019年至2021年初，該公司存在通過合并范圍內公司以及關聯(lián)方技源中國取得銀行貸款的情形。自2021年2月起，該公司未有新增銀行轉貸情形，相關轉貸行為所涉銀行貸款均已按期歸還。

具體而言，技源集團2019年內合計轉貸6筆，貸款金額分別為1500萬元、950萬元、900萬元、4300萬元、4950萬元和700萬元，轉貸金額分別為1500萬元、950萬元、900萬元、4300萬元、4250萬元和700萬元。

2020年，技源集團再次轉貸5筆，貸款金額分別為3300萬元、4950萬元、4300萬、3300萬元和400萬元，轉貸金額分別為2300萬元、4950萬元、4300萬、3300萬元和400萬元。

而在2021年1月，技源集團轉貸3筆，貸款金額和轉貸金額均分別為950萬元、1000萬元和1600萬元。據(jù)此計算，技源集團在2019年至2021年合計轉貸金額約為人民幣3.14億元。

據(jù)《貸款通則》（中國人民銀行令1996年2號）第十九條規(guī)定：“借款人應該按照借款合同約定用途使用貸款”。第六十一條規(guī)定：“企業(yè)之間不得違反國家規(guī)定辦理借貸或者變相借貸融資業(yè)務。”

根據(jù)《貸款通則》第七十一條：“借款人有下列情形之一，由貸款人對其部分或全部貸款加收利息；情節(jié)特別嚴重的，由貸款人停止支付借款人尚未使用的貸款，并提前收回部分或全部貸款：一、不按借款合同規(guī)定用途使用貸款的。”

另據(jù)《流動資金貸款管理暫行辦法》第二十七條：“采用貸款人受托支付的，貸款人應根據(jù)約定的貸款用途，審核借款人提供的支付申請所列支付對象、支付金額等信息是否與相應的商務合同等證明材料相符。”

換句話說，技源集團及相關方的轉貸行為不符合上述規(guī)定。據(jù)《最高人民法院關于審理民間借貸案件適用法律若干問題的規(guī)定》第十三條規(guī)定，套取金融機構貸款轉貸的，人民法院應當認定民間借貸合同無效。

天眼查App信息顯示，技源集團成立于2002年9月，位于江蘇省無錫市江陰市，前身為江陰技源科技有限公司。目前，該公司的注冊資本為3.5億元，法定代表人為龍玲，主要股東包括技源（香港）有限公司等。

據(jù)招股書介紹，技源集團是一家從事膳食營養(yǎng)補充產品研發(fā)創(chuàng)新及產業(yè)化的企業(yè)集團。技源集團在招股書中表示，該公司已發(fā)展成為全球HMB原料最大供應商和高品質氨糖、制劑等產品核心供應商。

2022年、2023年和2024年，技源集團的營收分別約為9.47億元、8.92億元和10.02億元，凈利潤分別約為1.44億元、1.61億元和1.75億元，扣非后凈利潤分別約為1.43億元、1.53億元和1.71億元。

按照產品類別構成來看，技源集團的營收主要來自營養(yǎng)原料產品、制劑產品等。其中，營養(yǎng)原料產品貢獻的收入分別為5.71億元、6.09億元和6.47億元，占比分別為60.38%、68.43%和64.80%。

技源集團在招股書中稱，其是雅培集團HMB營養(yǎng)原料產品的首選供應商，雅培集團亦是該公司HMB業(yè)務的主要客戶之一。報告期各期，該公司向雅培集團的銷售收入占比分別為23.44%、17.38%和19.44%，占公司HMB業(yè)務收入的比例分別為69.26%、64.69%和66.19%。