今年5月底A股減持新規(guī)發(fā)布以來，市場監(jiān)管越來越嚴格，對相關違法違規(guī)上市公司及人員保持嚴厲打擊、從嚴懲處的高壓態(tài)勢。

上周末就有多家上市公司及相關人員因違法違規(guī)被立案調查，被調查原因涉及違反限制性規(guī)定、信披違規(guī)、內幕交易等多種，甚至連英偉達概念超級牛股新易盛也在被調查之列。

違反限制性規(guī)定

千億巨頭被立案

今年5月的減持新規(guī)被稱為“史上最嚴”，主要針對的就是控股股東、實控人這類大股東的減持行為，將原有的規(guī)范性文件上升為規(guī)章，明確大股東在多種情形下不得通過大宗交易或集合競價方式減持，并加強對董監(jiān)高減持行為的監(jiān)管。

昨日（12月22日）晚間，市值曾在10月8日一度超過1100億的英偉達、CPO概念超級大牛股新易盛，發(fā)布的一份實控人違反限制性規(guī)定被立案調查的公告，或許就與減持新規(guī)有關。

新易盛的公告顯示，控股股東、實控人、董事長高光榮“涉嫌違反限制性規(guī)定轉讓股票”等行為被立案調查，該事項現(xiàn)處于調查階段，高光榮因其個人轉讓股票事宜被立案，與公司經營無關。

（新易盛公告截圖）

2022年底OpenAI開發(fā)的ChatGPT問世以來，CPO、光模塊一直是A股資金追捧的對象，作為與英偉達有直接合作的國內光模塊公司，新易盛的股價從2022年底至今期間最大漲幅超10倍，市值更是一度破千億，近期明顯回撤以及實控人被立案低開之后最新市值仍近900億。

（新易盛股價走勢截圖）

新易盛股價短短兩年暴漲超10倍，實控人高光榮就是在這個過程中減持的。

2022年和2023年高光榮累計減持套現(xiàn)超6.79億，其中2023年前三個季度連續(xù)減持，合計套現(xiàn)超5.63億。實際上，新易盛是2016年3月上市的，首發(fā)限售期一過，實控人高光榮年年都在減持，從2019年開始連續(xù)5年減持累計套現(xiàn)已超9.45億。新易盛上市以來股東累計已經減持套現(xiàn)超21億。

（數(shù)據(jù)來源：i問財、銳眼哥整理）

在高光榮2022年、2023年減持的過程中還發(fā)生了一件事，或許是此次被立案調查的主要原因。

2023年4月26日新易盛公告實控人高光榮減持計劃，擬通過集中交易或大宗交易方式減持不超過500萬股，占總股本的0.99%。然而，在實施減持期間，2023年6月8日新易盛實施了股權分派，股權分派后高光榮計劃減持數(shù)量增加到不超過700萬股，占總股本的0.99%，2023年7月21日減持完畢。但是，在2023年3月17日至7月21日期間通過集合競價方式累計減持822.3481萬股，占總股本的1.23%。

（新易盛股價走勢截圖）

這種實際減持數(shù)量超過最先披露的減持計劃數(shù)量的行為，可能違反了大股東股票減持的相關規(guī)定。

除新易盛外，天順股份實控人王普宇也因涉嫌違反限制性規(guī)定而被立案調查。

（天順股份公關截圖）

天順股份實控人股票轉讓事項是在2022年底。2022年12月2日，天順股份公告，控股股東天順投資擬以協(xié)議轉讓方式減持不超過548.73萬股，占總股本的5%。

（天順股份公告截圖）

不過，天順投資的這個減持計劃最終被終止了，原因是到2023年3月18日尚未簽署《股權轉讓協(xié)議》。

信披違規(guī)

多家公司被立案

天順股份被立案的原因還不單是涉嫌違反限制性規(guī)定，它同時還因涉嫌信披違規(guī)而被立案。

從天順股份近兩年的違規(guī)處罰記錄來看，天順股份信披違規(guī)主要涉及未及時披露控股股東及其關聯(lián)方非經營性資金占用的關聯(lián)交易、2022年半年報存在重大遺漏。

（資料來源：新浪財經）

實際上，在天順股份未及時披露控股股東及關聯(lián)方資金占用行為被深交所通報批評后，2023年9月28日證監(jiān)會也對天順股份立案調查，也被新疆證監(jiān)局誡勉談話過。

（資料來源：新浪財經）

（資料來源：新浪財經）

信披違規(guī)是A股最常見的被立案調查的違規(guī)行為，上周末除了天順股份因涉嫌信披違規(guī)被立案外，因涉嫌信披違規(guī)被立案的還有豆神教育、金花股份、新迅達。

同樣，根據(jù)近兩年的違規(guī)記錄，豆神教育主要涉及：1、未及時披露多筆訴訟、仲裁；2、未及時對業(yè)績預告進行修正，業(yè)績預告披露不準確；3、部分業(yè)務收入核算不規(guī)范；4、回復投資者提問及交易所問詢未能充分提示風險，相關信息披露不準確。

（資料來源：新浪財經）

（資料來源：新浪財經）

金花股份是其董事長邢雅江因涉嫌信披違規(guī)被立案調查。金花股份違規(guī)記錄顯示：1、2023年半年報、三季報財務信息披露不準確；2、未及時披露關聯(lián)方期間資金占用；3、閑置募集資金臨時補充流動資金使用不規(guī)范。

（資料來源：新浪財經）

在11月28日之前，今年8月份金花股份因未及時披露董事長因涉嫌犯罪于2024年4月至7月被采取刑事強制措施的重要事項，被陜西證監(jiān)局要求整改及被立案調查。

（資料來源：新浪財經）

新迅達是實控人吳成華因涉嫌信披違規(guī)被立案調查。新訊達違規(guī)記錄顯示，因存在關聯(lián)方非經營性資金占用且未及時披露、未及時審議披露對外財務資助情況、內幕信息知情人登記管理不規(guī)范，12月10日被廣西證監(jiān)局出具警示函。

（資料來源：新浪財經）

（資料來源：新浪財經）

以上幾家因涉嫌信披違規(guī)被立案的公司，近兩年基本都因財報信息披露不準確、控股股東非經營性占用資金等監(jiān)管機構處罰過。

涉嫌內幕交易

莫高股份被立案

上周末，兩家上市公司因違反限制性規(guī)定被立案，四家上市公司因信披違規(guī)被立案，還有一個莫高股份則是因涉嫌內幕交易被立案。

12月21日，莫高股份公告，因涉嫌內幕交易，證監(jiān)會對公司董事長杜廣真予以立案。本次立案僅針對董事長個人，不會對公司日常經營活動產生影響。

（莫高股份公告截圖）

莫高股份涉及內幕交易的情形的相關公告是在今年5月發(fā)布的，監(jiān)事王潤平的配偶周青會在2023年8月4日-11月22日期間通過名下賬戶累計買入1.8萬股，累計賣出1.8萬股，盈利7203.26元。

（莫高股份公告截圖）

（莫高股份公告截圖）

（周青會交易期間莫高股份股價走勢截圖）

這個過程中，2023年8月4日周青會首次以5.56元的價格買入1萬股莫高股份，首次買入第二天（8月5日）莫高股份就發(fā)布了對外投資設立控股子公司的公告，標的公司主營業(yè)務為自然科學研究和試驗發(fā)展、塑料制品銷售、合成材料銷售等。

（莫高股份公告截圖）

這樣的巧合或許存在利用內幕消息進行交易買賣的可能性。不過，在今年5月31日發(fā)布的短線交易致歉公告中顯示，不存在利用內幕信息進行交易謀求利益的情形。

（莫高股份公告截圖）

周青會到底有沒有內幕交易，只能等此次立案調查之后的結果了。

截止到今天收盤，被立案調查的這幾家公司股價都是下跌的，新易盛跌3.11%、天順股份跌停、豆神教育20%跌停、金花股份大跌6.12%（開盤跌停）、新迅達大跌14.49%。

總體來看，上周末被立案調查的這幾家上市公司，所涉及的基本都是A股比較典型的違規(guī)行為，也是監(jiān)管一直以來從嚴懲治的對象，特別是“史上最嚴”減持新規(guī)之后，監(jiān)管更是對這些行為嚴厲打擊。