作者|沈天香

編輯|李國政

出品|幫寧工作室（gbngzs）

11月11日，中國汽車工業(yè)協(xié)會發(fā)布2024年10月銷量數(shù)據(jù)：當月，我國汽車產(chǎn)銷分別完成299.6萬輛和305.3萬輛，環(huán)比分別增長7.2%和8.7%，同比分別增長3.6%和7%。

乘用車表現(xiàn)尤為突出——銷量為275.5萬輛，同比增長10.7%。其中，國內(nèi)為228.9萬輛，出口為46.5萬輛，同比均增長10.7%。

雙位數(shù)的增幅在預料內(nèi)。

早在國慶7天黃金周后，就不斷傳來新車熱銷的信號：比亞迪遙遙領先，7天訂單量超過16萬臺，理想、問界、零跑、深藍、小鵬等品牌訂單或大定量均超萬輛。

進入11月以來，車企紛紛發(fā)布熱銷海報，尤其亮眼的是，比亞迪單月銷量首次突破了50萬輛，同比增長66.5%；奇瑞10月銷售27.2萬輛新車，同比增長35.9%，年內(nèi)累銷首次突破200萬輛等。

造車新勢力和新實力銷量也紛紛大漲——理想領跑，單月銷量穩(wěn)定在5萬輛，鴻蒙智行、埃安、零跑緊隨其后，極氪、小鵬、蔚來、小米都在2萬輛之上。難得的是，極狐、嵐圖、阿維塔、智己都跨入了萬輛俱樂部。

相比之下，商用車市場顯得有些疲軟。10月，我國商用車市場銷量為29.8萬輛，同比下滑18.3%。其中，客車產(chǎn)量下降但銷量增長，貨車產(chǎn)銷均呈兩位數(shù)下降。究其核心原因，是各行業(yè)對商用車的需求動力不足。

10月乘用車市場熱鬧非凡。這究竟是消費大促下的曇花一現(xiàn)，還是汽車市場持續(xù)向暖的信號？

內(nèi)卷中的紅利

幾天前，小鵬汽車宣布了一項針對老用戶的“芯片煥新計劃”，該計劃通過眾籌的方式，讓老用戶有機會升級智駕芯片和座艙芯片。

智駕方面，單Orin芯片的車型可以付費升級至雙Orin芯片；座艙方面，820A芯片的車型可以付費升級至8295芯片，價格分別為1.9999萬元和4999元。

2023年8月，北京甄先生購買了一輛小鵬G6 Pro，購買價格為23.5萬元，截至今年11月10日，行駛里程為2萬1千多公里。按上述政策，他花1.9999萬元升級智駕芯片，就能享受城市NGP、AI代駕等功能。

受政策吸引，他特意咨詢了小鵬汽車銷售得知，他的二手車價格約為15萬元，如果加上同品牌置換補貼5000元，以及北京市置換補貼1.5萬元，還有99元小定減免的3000元，他只需再加2萬-3萬元，即可換購一輛最新款P7+（售價19.88萬元）——和升級芯片的價格相差不大。

雖然小鵬P7+原價低于小鵬G6，但產(chǎn)品力卻很強，它搭載小鵬AI鷹眼視覺方案，標配圖靈AI高階智駕（NGP），覆蓋了城區(qū)和高速兩大場景，是目前小鵬汽車最先進的智駕方案。

同樣花2萬元左右，是升級芯片，還是換一輛新車？甄先生的答案是“此時不換更待何時”。

當前確實是增換購新車的好時機。

一方面，隨著汽車市場競爭加劇，越來越多的新車比拼性價比，“高配低價”或“高配成標配”已成競爭常態(tài)。就拿智能駕駛來說，以前30萬元以上才有的配置，現(xiàn)在20萬元級別的就能享受，這對消費者來說，是很大的利好。

另一方面，在國家報廢更新和以舊換新的“雙新”政策拉動下，購車用戶可有2萬元左右的補貼，進一步降低了購車門檻。

根據(jù)商務部公布的數(shù)據(jù)，截至10月24日，全國汽車報廢更新補貼申請157萬份，各地汽車置換更新補貼申請126萬份，補貼申請量呈快速增長態(tài)勢。

在11月7日舉行的中國汽車流通行業(yè)年會上，國家信息中心正高級經(jīng)濟師徐長明表示，汽車以舊換新補貼政策效果顯著，國內(nèi)汽車消費需求逐步恢復，預計全年將帶來約140萬輛市場增量。他建議，2025年繼續(xù)實施汽車以舊換新補貼政策。

從多個層面來看，今年最后兩個月，乘用車熱銷之勢仍將延續(xù)。

第一，按照往年慣例，年末到春節(jié)前，小城縣鄉(xiāng)市場購車需求較旺。隨著天氣轉冷和農(nóng)民工逐步返鄉(xiāng)，農(nóng)村地區(qū)購車熱情會逐步釋放，新能源車和中低端燃油車市場將迎來一波高潮。

第二，在促消費政策和近期股市強增長影響下，消費信心大大增強。同時，報廢更新和以舊換新的補貼鼓勵政策進入收尾階段，省級置換補貼政策可能進一步放寬要求，這些有利于當前汽車零售量持續(xù)走高。

第三，年底，各廠家為了沖刺銷量，還會推出一些促銷政策，如今年的“雙11”購物節(jié)，廠商和經(jīng)銷商的促銷力度明顯比往年更大。購車用戶除享受國補、地補，還有廠家各種形式的讓利。

需要提醒的是，買車不應一味地求低價，更應當注重品質和品牌是否可持續(xù)發(fā)展，否則一旦生產(chǎn)企業(yè)爆雷，最終吃虧的是用戶自己。

分化愈加明顯

國家政策支持也好，廠家瘋狂讓利也罷，都不是維持汽車銷量的根本辦法。展望2025年，汽車市場分化將越來越明顯，淘汰賽將越來越殘酷。

一是新能源與燃油車。

燃油車份額萎縮趨勢已不可逆。根據(jù)乘聯(lián)會數(shù)據(jù)，10月，常規(guī)燃油車零售106.6萬輛，同比下降16.1%；1-10月零售950.8萬輛，同比下降16%。

而10月國內(nèi)新能源車零售滲透率52.9%，較去年同期提升15%。1-10月，新能源車零售832.7萬輛，同比增長39.8%。僅銷售新能源車的比亞迪已成為中國最大的汽車廠商。

從市場端來看，燃油新車已很難再出爆款，而新能源車則爆款頻出。如比亞迪宋（參數(shù)丨圖片）家族單月銷量破10萬輛，刷新市場紀錄；剛上市的小鵬P7+首日大定破3萬輛；AION RT上市18個小時，訂單破4萬輛……

二是自主品牌與合資品牌（包括豪華品牌）。

在新能源和智能化以及加速出海的浪潮下，中國品牌汽車銷售份額進一步擴大，合資品牌的份額逐步萎縮。中汽協(xié)數(shù)據(jù)顯示，10月中國品牌乘用車銷量為193.1萬輛，同比增長30%；份額達70.1%，同比增長10.4%。

1-10月，中國品牌乘用車銷售占有率為64.6%，同比增長9.3%。相雙之下，德系占14.9%，日系占11.2%，美系占6.5%，韓系占1.6%，其他占1.2%。

乘聯(lián)會數(shù)據(jù)同樣也呈相同趨勢。10月主流合資品牌零售57萬輛，同比下降17%，其中德系零售份額15.8%，同比下降2.3%；日系零售份額12.9%，同比下降4.8%；美系零售份額為4%，同比下降2.1%。

豪華品牌方面，10月豪華車零售21萬輛，同比下降7%，環(huán)比下降15%，其零售份額為9.2%，同比下降4%。傳統(tǒng)豪華車市場零售份額回落明顯，從終端來看，經(jīng)銷商停業(yè)、倒閉等事件層出不窮。

三是價格細分市場。

中汽協(xié)數(shù)據(jù)顯示，傳統(tǒng)燃料乘用車中，8萬-10萬元、15萬-20萬元及40萬-50萬元價格區(qū)間的銷量，同比呈正增長，其他價格區(qū)間銷量均呈負增長。目前銷量仍主要集中在10萬-15萬元價格區(qū)間。

在新能源乘用車中，除40萬-50萬元價格區(qū)間銷量同比下降外，其他價格區(qū)間銷量均呈正增長，其中50萬元以上價格區(qū)間漲幅最大，目前銷量主要集中在15萬-20萬元價格區(qū)間。

在新能源和智能化的催化下，中國品牌乘用車高端化越來越明顯，誕生一批“新豪華”品牌。根據(jù)AITO汽車11日公布的數(shù)據(jù)，售價為46.98萬-56.98萬元的問界M9，累計大定突破17萬輛，成為50萬元以上車型銷量冠軍。

中國汽車市場已經(jīng)從以電動化為核心的上半場，快速切入到以智能化為核心的下半場。多位業(yè)內(nèi)人士認為，2025年會是一個分水嶺，智能電動車將逐步掌握更大的話語權。

幾家歡喜幾家愁。那些智能化水平較弱的品牌該何去何從？