“偽金交所”違規經營活動，已引起多地監管注意。近兩個月內，已有多個省市的地方金融監管局，陸續發布關于防范“偽金交所”違規經營活動的風險提示，告知廣大投資者高度警惕相關風險，不參與投資“偽金交所”登記備案的非標債務融資產品。那么，何為 “偽金交所”？

“偽金交所”的辨別方法

從多方監管披露信息來看，其主要是未經中央金融監管部門批準，但卻打著“金交所”旗號，為違規理財產品提供融資通道或進行增信，從而變相從事交易場所業務的一類公司。

具體特征上，這類公司一般在名稱中帶有“信用資產”“金融服務”“資產登記服務”“金融資產交易咨詢”“金融產品”“資產登記備案”“信用資產交易咨詢”“資產備案”“產登”“產權交易”“產交信息”“結算”等字樣。

另在產品宣傳上，時常以“國有平臺”“政府背景”“高額回報”“固定收益”“國企融資”“政府擔保”等字眼開展虛假宣傳，往往存在融資主體不明、底層資產不清、項目真假難辨、資金沒有托管等問題。

但要注意的是，當項目發行方無法按期兌付投資者本息時，這些也極有可能被定性為非法集資違法行為，而因參與非法集資受到的損失，將由集資參與人自行承擔。

針對多地公布的“偽金交所”特征，10月10日，北京商報記者查詢天眼查發現，以資產登記服務、產登、產權交易等關鍵詞搜索為例，顯示公司名稱（包括歷史名稱）或經營范圍中，含該業務的機構在全國已達上萬家，近三年內成立的就有上千家。

其中，有的公司或出于監管考慮，已將名稱中的“資產登記服務”變更為“信息咨詢”或“信息服務”，但仍有不少公司名稱中含“結算資產登記服務”，自稱為是一家以從事金融業為主的企業，經營范圍中也包括“自有資金投資的資產管理服務，互聯網數據服務，不動產登記代理服務，大數據服務，破產清算服務，寄賣服務，財務咨詢，社會經濟咨詢服務”等。

“對于‘偽金交所’的風險已經多次提醒，但這類企業屢禁不止，主要是不法分子為獲利鋌而走險的表現。”那么，上萬家資產登記公司泛濫，那么消費者又該如何辨別？蘇筱芮認為，投資者要識別“偽金交所”，一是要關注機構是否具有經營資質，二是觀察其宣傳話術內是否包含了“低風險、高回報”“包賺不賠”等具有誘惑性質的話術。

浙江大學國際聯合商學院數字經濟與金融創新研究中心聯席主任、研究員盤和林同樣說到，投資者辨別“偽金交所”可多個方面著手，首先是名稱，其一般用“金融服務”“資產”“交易”“登記”“備案”等字眼迷惑大眾，但并非官方機構；另在業務上，“偽金交所”未經金融監管部門批準，往往屬于一般性工商注冊企業，不具備金融業務資質；此外則是產品，“偽金交所”往往以高息為誘餌，要小心回報不合理的投資產品。投資者要選擇正規金融機構，不要參與來路不明的投資項目。

加碼整治“偽金交所”的非法活動

正如前述多地監管發出的提醒，廣大投資者應選擇合法投資渠道，自覺抵制無資質交易平臺或機構，高度警惕各類標榜“低風險、高回報”“包賺不賠”的投資理財項目，如發現相關線索，可積極向地方金融監管部門反映，涉嫌犯罪的及時向公安機關舉報。

另外，企業應依法合規融資，自覺抵制非法金融活動，不得通過產權交易場所、金融資產交易場所及“偽金交所”登記備案、掛牌交易融資產品，不得借助各類交易場所及“偽金交所”開展違法違規活動。

“‘偽金交所’是一種新形式的違規金融手段，投資人參與‘偽金交所’的產品買賣毫無安全保障可言，‘偽金交所’甚至可能卷了投資人本金跑路，又或者以各種投資品來設置一個龐氏騙局，所以，未來各地要加強監管，盡早鏟除毒瘤。”盤和林說道。

對于打擊治理，蘇筱芮則認為，后續，建議“偽金交所”清理行動參照地方小貸的整頓經驗，首先從工商信息的經營范圍等層面著手，將不符合資質的機構清理出局，其次可通過日常走訪等路徑展開專項排查，此外也要聯合專門的持牌機構進行發聲，推出生動、易懂的科普內容，告知群眾“偽金交所”的風險，以及幫助群眾分辨“偽金交所”，同時設立群眾舉報專線，發動群眾力量，共同推動金交所的正本清源。

（來源：北京商報）